Jak danit akcie a další investice v roce 2025

Zdanění akcií v České republice nemusí být noční můrou, pokud znáte základní pravidla. Tento kompletní průvodce vám za 15 minut vysvětlí vše podstatné o tom, jak správně danit akcie v roce 2025.

Pokryjeme hodnotový test (osvobození do 100 000 Kč příjmů), časový test (držba déle než 3 roky), aktuální daňové sazby 15% a 23%, zdanění dividend z českých i zahraničních akcií a praktické tipy, které vám ušetří čas i peníze.

Zvláštní pozornost věnujeme novinkám platným od ledna 2025, včetně nového limitu 40 milionů Kč pro časový test, který však bude od roku 2026 zrušen. Správné zdanění akcií je klíčové nejen pro dodržení zákona, ale i pro optimalizaci vaší daňové zátěže a využití všech možných osvobození.

Hodnotový test je jedním ze dvou způsobů, jak se vyhnout dani z akcií. Pokud jsou vaše roční příjmy z prodeje cenných papírů do 100 000 Kč, jste od daně osvobozeni.

Pozor: Jedná se o příjmy, nikoli zisky! To znamená celkovou prodejní cenu, ne rozdíl mezi nákupem a prodejem. Do limitu se počítají všechny cenné papíry včetně akcií, ETF, dluhopisů i kryptoměn.

Příklad: Koupili jste akcie za 80 000 Kč a prodali za 95 000 Kč. Váš příjem je 95 000 Kč (pod limitem), takže jste osvobozeni od daně, i když váš zisk činí 15 000 Kč.

Je to jako s rychlostním limitem na silnici: nezáleží na tom, jak rychle jste jeli předtím, důležité je, jestli nepřekračujete aktuální limit.

Časový test osvobozuje od daně zisky z akcií držených minimálně 3 roky. Doba se počítá pro každou akcii zvlášť od data nákupu do data prodeje, přičemž rozhoduje kalendářní den, ne hodina obchodu.

Novinka 2025: Časový test je omezen na příjmy do 40 milionů Kč ročně. Tento limit však bude od 1. ledna 2026 zrušen, takže se vrátíme k neomezenému osvobození.

Příklad výpočtu: Akcie koupené 15. března 2022 můžete osvobozeně prodat nejdříve 16. března 2025. Pokud je prodáte 15. března 2025, nesplníte časový test o jeden den.

Tip: Vedení evidence s přesnými daty je klíčové. Jeden den může rozhodnout o tom, zda zaplatíte daň z tisícikorunového zisku, nebo budete osvobozeni.

Pro rok 2025 platí pro fyzické osoby dvě daňové sazby: základní 15% a vyšší 23%. Hranice je stanovena na příjem 2 096 928 Kč ročně. Sazba se vztahuje na celkový roční příjem ze závislé činnosti, podnikání i kapitálového majetku.

Základ daně se počítá jako rozdíl mezi příjmy a uznávanými výdaji. Do výdajů patří nabývací cena akcií a všechny související poplatky (poplatky brokerovi, převodní poplatky, případně poplatky za vedení účtu přímo související s obchodováním).

Příklad výpočtu: Prodali jste akcie za 200 000 Kč, koupili za 150 000 Kč, poplatky činily 2 000 Kč. Základ daně = 200 000 - 150 000 - 2 000 = 48 000 Kč. Při sazbě 15% zaplatíte daň 7 200 Kč.

Všimněte si, že každá koruna uznaných výdajů vám ušetří 15 nebo 23 centů na dani. Proto je důležité evidovat všechny relevantní náklady.

Dividendy se zdaňují jinak než kapitálové zisky. České dividendy podléhají srážkové dani 15%, kterou odvede přímo společnost vyplácející dividendu. Jako investor nemusíte nic dalšího řešit ani uvádět v daňovém přiznání.

Zahraniční dividendy jsou složitější. Musíte je uvést v daňovém přiznání jako příjem z kapitálového majetku. Pokud byla v zahraničí sražena daň, můžete si ji započítat proti české dani díky smlouvám o zamezení dvojího zdanění.

Příklad: Dostali jste dividendu 1 000 USD z americké akcie, v USA byla sražena daň 15% (150 USD). V ČR musíte uvést příjem 23 000 Kč (při kurzu 23 Kč/USD), daň činí 3 450 Kč, ale můžete si odečíst americkou daň 3 450 Kč, takže doplatíte 0 Kč.

Smlouvy o zamezení dvojího zdanění chrání před dvojím zdaněním stejného příjmu. ČR má takové smlouvy s většinou vyspělých zemí.

Investoři často dělají chyby, které mohou vést k problémům s finančním úřadem nebo k zbytečnému přeplacení daně. Některé chyby jsou drahé, jiné pouze komplikují život. Všem se ale dá snadno předejít správnými znalostmi a pečlivostí.

Dodržením několika praktických tipů si investoři mohou ušetřit čas, peníze a starosti s finančním úřadem. Nejde o složité postupy, ale spíše o systematičnost a plánování dopředu.

Zdanění akcií v České republice má jasná pravidla, která není těžké pochopit a dodržet. Klíčové je rozlišovat mezi příjmem a ziskem, znát možnosti osvobození od daně prostřednictvím hodnotového a časového testu a vést pečlivou evidenci všech transakcí.

Pamatujte si: hodnotový test osvobozuje příjmy do 100 000 Kč, časový test osvobozuje zisky z akcií držených déle než 3 roky (s limitem 40 milionů Kč v roce 2025), daňové sazby jsou 15% a 23% podle výše příjmu.

S dobrými znalostmi a systematickým přístupem není zdanění akcií složité. Investujte do vzdělání stejně jako do akcií. Pokud máte nejasnosti nebo složitější portfolio, neváhejte konzultovat s daňovým poradcem. Několik tisíc korun za konzultaci vám může ušetřit mnohem více na daních a pokutách.

Úspěšné investování není jen o výběru správných akcií, ale i o správném zdanění zisků.